Rango verdadeiro médio (ATR)
Índice.
Rango verdadeiro médio (ATR)
Introdução.
Desenvolvido por J. Welles Wilder, o Average True Range (ATR) é um indicador que mede a volatilidade. Tal como acontece com a maioria de seus indicadores, a Wilder projetou ATR com commodities e preços diários em mente. As commodities são freqüentemente mais voláteis do que os estoques. Eles estão freqüentemente sujeitos a lacunas e limitam os movimentos, que ocorrem quando uma mercadoria abre ou desce o movimento máximo permitido para a sessão. Uma fórmula de volatilidade baseada apenas no intervalo alto-baixo não conseguirá capturar a volatilidade dos movimentos de intervalo ou limite. A Wilder criou o Range True Médio para capturar essa volatilidade "perdida". É importante lembrar que a ATR não fornece uma indicação da direção dos preços, apenas a volatilidade.
Wilder apresenta a ATR em seu livro de 1978, New Concepts in Technical Trading Systems. Este livro também inclui o SAR Parabolico, RSI e o Conceito de Movimento Direcional (ADX). Apesar de serem desenvolvidos antes da idade do computador, os indicadores da Wilder foram o teste do tempo e continuam sendo extremamente populares.
True Range.
A Wilder começou com um conceito chamado True Range (TR), que é definido como o maior do seguinte:
Os valores absolutos são usados para garantir números positivos. Afinal, Wilder estava interessado em medir a distância entre dois pontos, não a direção. Se o período atual é alto acima do período anterior & # 039; s alto e o baixo está abaixo do período anterior & # 039; s baixo, então o intervalo alto-baixo do período atual será usado como o True Range. Este é um dia externo que usaria o Método 1 para calcular o TR. Isso é bastante direto. Os métodos 2 e 3 são usados quando há uma lacuna ou um dia interior. Um intervalo ocorre quando o fechamento anterior é maior do que o alto atual (sinalizando um desvio de potencial ou movimento de limite) ou o fechamento anterior é menor do que o baixo atual (sinalizando um vazamento potencial para cima ou movimento de limite). A imagem abaixo mostra exemplos de quando os métodos 2 e 3 são apropriados.
Exemplo A: Um pequeno intervalo alto / baixo formado após um intervalo para cima. O TR é igual ao valor absoluto da diferença entre o alto atual eo fechamento anterior.
Exemplo B: Um pequeno intervalo alto / baixo formado após um intervalo para baixo. O TR é igual ao valor absoluto da diferença entre o baixo atual eo fechamento anterior.
Exemplo C: Mesmo que o fechamento atual esteja dentro do intervalo alto / baixo anterior, o intervalo alto / baixo atual é bastante pequeno. Na verdade, é menor do que o valor absoluto da diferença entre o alto atual eo fechamento anterior, que é usado para valorizar o TR.
Cálculo.
Normalmente, o intervalo médio verdadeiro (ATR) é baseado em 14 períodos e pode ser calculado de forma intradía, diária, semanal ou mensal. Para este exemplo, o ATR será baseado em dados diários. Como deve haver um começo, o primeiro valor TR é simplesmente o Alto menos o Baixo eo primeiro ATR de 14 dias é a média dos valores TR diários nos últimos 14 dias. Depois disso, Wilder procurou suavizar os dados incorporando o valor ATR do período anterior.
Clique aqui para uma planilha de Excel que mostra o início de um cálculo ATR para QQQ.
No exemplo da planilha eletrônica, o primeiro valor True Range (.91) é igual ao High menos o Low (células amarelas). O primeiro valor ATR de 14 dias (.56)) foi calculado ao encontrar a média dos primeiros 14 valores True Range (célula azul). Os valores de ATR subseqüentes foram alisados usando a fórmula acima. Os valores da planilha correspondem à área amarela no gráfico abaixo. Observe como ATR cresceu quando QQQ mergulhou em maio com muitos castiçais longos.
Para aqueles que tentam isso em casa, algumas ressalvas se aplicam. Primeiro, assim como as Médias móveis móveis (EMA), os valores ATR dependem de quão longe você começa seus cálculos. O primeiro valor True Range é simplesmente o atual High menos o Low atual e o primeiro ATR é uma média dos primeiros 14 True Range values. A fórmula ATR real não entra no dia 15. Mesmo assim, os restos desses dois primeiros cálculos "permanecem" para afetar ligeiramente os valores ATR subseqüentes. Os valores da folha de cálculo para um pequeno subconjunto de dados podem não coincidir exatamente com o que é visto no gráfico de preços. O arredondamento decimal também pode afetar ligeiramente os valores de ATR. Em nossos gráficos, calculamos pelo menos 250 períodos (geralmente muito mais), para garantir um grau de precisão muito maior para nossos valores ATR.
Absoluto ATR.
ATR é baseado no True Range, que usa mudanças absolutas de preços. Como tal, a ATR reflete a volatilidade como nível absoluto. Em outras palavras, ATR não é mostrado como uma porcentagem do fechamento atual. Isso significa que os estoques de baixo preço terão valores de ATR mais baixos do que os estoques de preços elevados. Por exemplo, uma segurança de US $ 20-30 terá valores ATR muito baixos do que uma segurança de US $ 200-300. Por isso, os valores de ATR não são comparáveis. Mesmo grandes movimentos de preços para uma única segurança, como um declínio de 70 para 20, podem fazer comparações ATR de longo prazo impraticáveis. O gráfico 4 mostra o Google com valores ATR de dois dígitos e o gráfico 5 mostra a Microsoft com valores ATR abaixo 1. Apesar dos diferentes valores, suas linhas ATR possuem formas semelhantes.
Conclusões.
ATR não é um indicador direcional, como MACD ou RSI. Em vez disso, a ATR é um indicador de volatilidade único que reflete o grau de interesse ou desinteresse em um movimento. Movimentos fortes, em qualquer direção, geralmente são acompanhados por grandes intervalos, ou grandes intervalos verdadeiros. Isto é especialmente verdadeiro no início de um movimento. Os movimentos sem inspiração podem ser acompanhados por intervalos relativamente estreitos. Como tal, ATR pode ser usado para validar o entusiasmo por trás de um movimento ou breakout. Uma reversão de alta com um aumento na ATR mostraria forte pressão de compra e reforçou a reversão. Uma interrupção de suporte de baixa com um aumento no ATR mostraria uma forte pressão de venda e reforçaria a quebra de suporte.
Usando o SharpCharts.
Listado como "Rácio verdadeiro médio", ATR está no menu suspenso Indicadores. A caixa "parâmetros" à direita do indicador contém o valor padrão, 14, para o número de períodos usados para suavizar os dados. Para ajustar a configuração do período, destaque o valor padrão e digite uma nova configuração. Wilder costumava usar um ATR de 8 períodos. O SharpCharts também permite aos usuários posicionar o indicador acima, abaixo ou atrás do gráfico de preços. Uma média móvel pode ser adicionada para identificar reversões ou desacelerações na ATR. Clique em "opções avançadas" para adicionar uma média móvel como uma sobreposição de indicador. Clique aqui para um exemplo ao vivo da ATR.
Análises sugeridas.
Eliminando alta volatilidade.
O indicador Average True Range pode ser usado em varreduras para eliminar valores mobiliários com volatilidade extremamente alta. Esta pesquisa simples procura por estoques S & amp; P 600 que estão em uma tendência de alta. A cláusula de verificação final exclui os altos estoques de volatilidade dos resultados. Observe que o ATR é convertido em uma porcentagem de tipos para que o ATR de diferentes estoques possa ser comparado na mesma escala.
Para obter mais detalhes sobre a sintaxe a ser usada para exames ATR, consulte nossa Referência do Indicador de Varredura no Centro de Suporte.
Recursos adicionais.
Estoques e amp; Artigos da revista Commodities.
Fev 2002 - estoques e amp; Commodities.
Maio de 2001 - Stocks & amp; Commodities V. 19: 6 (46-50)
Como usar o ATR em uma estratégia Forex.
pela Walker England.
Os comerciantes de Forex podem usar o ATR para avaliar a volatilidade do mercado. Os comerciantes devem usar paradas maiores e metas lucrativas à medida que ATR aumenta. A leitura de ATR pode ser facilitada através do uso do ATR no indicador de pips.
ATR (Average True Range) é um indicador técnico fácil de ler, projetado para ler a volatilidade do mercado. Quando um comerciante de Forex sabe ler a ATR, eles podem usar a volatilidade atual para avaliar a colocação das ordens de parada e limite em posições existentes. Hoje vamos analisar a ATR e como aplicá-la à nossa negociação.
Aprenda Forex & ndash; Tendência EURJPY com ATR.
(Criado usando os gráficos do Marketscope 2.0 da FXCM & rsquo; s)
ATR é considerado um indicador de volatilidade, pois mede a distância entre uma série de altos e baixos anteriores, para um número ou períodos específicos. O ATR é exibido com uma decimal para indicar o número de pips entre as alturas e os mínimos do período. Isso é importante para um comerciante, à medida que a volatilidade aumenta, assim será um gráfico de valor ATR. À medida que a volatilidade diminui, e a diferença entre os períodos selecionados, os altos e baixos diminuem, assim como a ATR.
Os comerciantes podem usar o ATR para gerenciar ativamente sua posição de acordo com a volatilidade. Quanto maior a leitura da ATR em um par específico, maior será a parada que deve ser usada. Isso faz sentido como uma parada apertada em um par de moedas particularmente volátil é mais propenso a ser executado. Além disso, uma parada larga em um par menos volátil pode fazer paradas desnecessariamente grandes. Isso também pode ser válido com ordens limitadas. Se ATR é um valor maior, os comerciantes podem procurar mais pips em um comércio específico. Por outro lado, se a ATR indicar que a volatilidade é baixa, os comerciantes podem moderar suas expectativas comerciais com ordens limitadas menores.
Aprenda Forex & ndash; ATR in Pips Indicator.
(Criado usando os gráficos do Marketscope 2.0 da FXCM & rsquo; s)
--- Escrito por Walker England, Trading Instructor.
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Como usar a negociação diária do True Range (ATR).
O indicador Average True Range (ATR) é uma ferramenta simples, mas é muito útil na medida da volatilidade. É outro indicador que foi desenvolvido por J Welles Wilder e pode ser usado em qualquer mercado com sucesso.
Simplificando, o ATR mede a faixa de preço de uma ação ou de uma garantia, de modo que quanto maior a volatilidade de uma segurança, maior será o ATR.
O ATR é medido como o maior de qualquer uma das seguintes 3 métricas:
A corrente alta menos a baixa O valor da corrente alta menos o fechamento anterior O valor da baixa atual menos o fechamento anterior.
Qualquer que seja a mais alta dessas três métricas é então representado como o verdadeiro alcance médio da segurança. Normalmente, o número é suavizado usando uma média móvel de 14 dias.
Encontrar o alcance médio de uma segurança tem uma série de implicações importantes que podem ajudar a tomar melhores decisões comerciais.
Usando o ATR diretamente para comercializar a volatilidade.
Em primeiro lugar, o ATR pode ser usado como um sinal comercial por direito próprio. Digamos que você está observando um mercado por vários dias e percebeu que a volatilidade diminuiu significativamente em relação à sua média histórica. Uma vez que baixos períodos de volatilidade muitas vezes precedem movimentos explosivos em qualquer direção, você poderia aguardar a ATR para aumentar e colocar um comércio na direção do movimento. Os cruzamentos também podem ser usados. Por exemplo, colocando um comércio quando o ATR rápido (por exemplo, 14 períodos) atravessa um ATR mais lento (por exemplo, 100 períodos). Esta pode ser uma estratégia eficaz de volatilidade.
Usando o ATR para metas lucrativas.
Para os comerciantes do dia, saber o alcance médio de uma segurança é extremamente útil, pois permite que você estime quanto potencial de lucro existe no mercado.
Por exemplo, não há nenhum ponto em busca de 150 pips de lucro de uma negociação em GBPUSD, se a faixa média desse mercado nos últimos 14 dias é de apenas 80 pips. Você acabará por aguardar ganhos que não vierem e provavelmente acabarão perdendo dinheiro.
Uma solução melhor é reduzir para metade o ATR de 14 dias e usar isso como seu objetivo de lucro. Em outras palavras, depois de entrar em um comércio em GBPUSD como acima, você pode dar-se uma meta de lucro de cerca de 40 pips. Esta é uma maneira muito mais segura de negociar.
Usando o ATR como um filtro.
A faixa média também é um bom indicador a ser usado para filtrar negócios. Os comerciantes geralmente precisam de volatilidade para ganhar dinheiro, então, se você tiver um sistema que gere muitos sinais diferentes, você pode filtrar aqueles que são de baixa volatilidade descartando aqueles com um ATR baixo. Concentrar-se em mercados com os melhores ATR significa que você pode trocar os mercados que estão experimentando a maior parte do movimento e, portanto, o maior potencial de lucro.
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